Трендовый анализ для Samsung Electronics & Co
Трендовый анализ исследует тенденции компании, сравнивая финансовую отчетность и делая анализ будущего на основе результатов прошлых показателей (Квинсленд, 2019). При анализе финансовой отчетности компании лучше всего начать с изучения баланса, потому что он содержит важную информацию, на которой следует сосредоточиться, чтобы получить общее представление о деловых сделках и платежеспособности компании. Строка оборотного капитала в балансе является первой наиболее важной строкой в оценке компании. «Чистый оборотный капитал (NWC) является мерой ликвидности компании, ее операционной эффективности и краткосрочного финансового здоровья» (Fernando, 2022).
Изменения в чистом оборотном капитале
Samsung имеет самый высокий NWC в 2021 году по сравнению с тремя годами ранее. NWC за все 4 года являются положительными, что означает, что компания может финансировать свою текущую деятельность и инвестировать в будущую деятельность и рост. Однако наблюдается тенденция, когда NWC увеличивается, а затем последовательно уменьшается в течение 4-летнего периода. Это, вероятно, может указывать на то, что каждые два года они инвестируют больше, а в следующем году они получают больше от тех инвестиций, в которых эта информация может быть получена из инвестиционного капитала компании в балансе.
Следующая строка важности – это активы. Оборотные активы обеспечивают гибкость и платежеспособность. Эти оборотные активы покажут способность компании выполнять свои долгосрочные долги и финансовые обязательства. Общие и текущие активы Samsung увеличивались каждый год в течение 4-летнего периода с 2018 по 2021 год. Как правило, улучшение эффективности активов может означать, что компания может получить более высокую доходность, используя то же количество активов, или может заработать ту же сумму, используя меньше активов.
Общий капитал Samsung увеличивался с каждым годом
Общая капитализация является следующей важной строкой в балансе. Это показывает, как компания финансирует свою общую деятельность и рост. Samsung видит увеличение общего капитала каждый год. При завершении тщательного анализа тенденций, наблюдаемых в балансе, необходимо будет рассчитать определенные коэффициенты анализа, такие как WACC, которые помогут показать более глубокий анализ этих тенденций.
Динамика выручки и стоимости товаров
С другой стороны, для отчета о прибылях и убытках тенденции могут быть использованы для определения того, является ли бизнес хорошей инвестицией. Выручка Samsung не имела резкого увеличения каждый год в течение 2018-2021 годов. Темпы роста продаж были последовательными для компании, и это может указывать на то, что бизнес становится лучше с каждым годом для компании. Стоимость товаров, проданных за те же периоды, следовала той же схеме последовательности. Маржа чистой прибыли увеличивается с каждым годом, и это может указывать на то, что компания работает менее эффективно с каждым годом. Необходимо учитывать и другие факторы, которые могут меняться со временем из-за внешних изменений процентных ставок и регулирования.
Ссылки
Фернандо, Х. (2022, 8 февраля). Что такое оборотный капитал? Инвестопедия.
Квинсленд, Б. (2019, 2 января). Анализ тенденций для улучшения бизнеса. Бизнес Квинсленд.
Yahoo Финансы. (2022, 14 марта). Отчет о прибылях и убытках Samsung Electronics Co., Ltd. (005930.KS). Yahoo! Финансы.
1 комментарий. Оставить новый
С большим интересом ознакомился со статьей, посвященной трендовому анализу для Samsung Electronics. Важной составляющей этого анализа является изучение финансовой отчетности, что позволяет получить представление о деловой активности и платежеспособности компании. В частности, было интересно узнать о важности строки оборотного капитала и ее влиянии на оценку компании в целом.
Особенно отмечу обсуждение чистого оборотного капитала (NWC), который является важным показателем операционной эффективности и финансового здоровья компании. Статья подчеркивает, что увеличение и последующее уменьшение NWC в течение четырехлетнего периода может свидетельствовать о потенциальных проблемах в будущем.
Анализ баланса компании помогает выявить ключевые аспекты ее деятельности, что делает эту статью особенно ценной для тех, кто хочет лучше понять бизнес-процессы крупных корпораций. Уверен, что эта информация будет полезна для многих финансовых аналитиков, менеджеров и инвесторов.